Liquidity là gì? Tìm hiểu về tính thanh khoản trong tiền điện tử

Khi đầu tư, ai cũng muốn đầu tư vào những tài sản có Liquidity cao. Vậy Liquidity là gì và tại sao nó lại ảnh hưởng lớn đến các quyết định đầu tư? Saigontradecoin sẽ giải thích rõ hơn cho bạn về Liquidity trong bài viết sau đây.

Liquidity

Liquidity (Thanh khoản) là gì?

Liquidity chỉ mức độ hiệu quả của một loại sản phẩm/tài sản khi chuyển đổi với số lượng lớn mà không làm ảnh hưởng tới giá trị sau chuyển đổi.

Hiểu đơn giản, Liquidity là khả năng mua bán, trao đổi nhanh và dễ dàng với số lượng lớn của một loại tài sản hay sản phẩm nào đó mà giá trị trước và sau khi chuyển đổi không hao hụt hoặc hao hụt rất ít.

Liquidity không chỉ được dùng trong thị trường Crypto, mà còn ở chứng khoán, hay ở bất cứ tài sản giao dịch nào. Một tài sản được xem là Liquidity cao khi có thể bán được một cách nhanh chóng mà giá không giảm đáng kể so với dự định, có thể ví dụ như BTC, ETH, …

Liquidity trong thực tế

Tiền mặt là là loại tài sản có Liquidity cao nhất. Chúng có thể dùng để giao dịch hoặc trao đổi bất kì đâu và bất kỳ khi nào với tỉ lệ giá trị chuyển đổi là 100%. Bạn luôn có thể đổi 1 USD sang lượng hàng hóa có giá tương đương. Vì vậy tiền được dùng làm thước đo cho Liquidity của các loại tìa sản và mặt hàng khác.

Liquidity của một số sản phẩm/tài sản
Liquidity của một số sản phẩm/tài sản

Các loại tài nguyên quý hiếm cũng tương tự, tuy nhiên Liquidity của nó thấp hơn tiền mặt vì còn phải phụ thuộc vào nhu cầu của người mua nó và luật pháp.

Trong Crypto, loại có Liquidity cao tương tự như tiền mặt là Stablecoin vì nó được sử dụng để thay thế cho tiền mặt trong Crypto. Tiếp đến là các loại coin có khối lượng giao dịch lớn như BTC, ETH, BNB, …

Xem thêm: Altcoin là gì?

Tầm quan trọng của Liquidity

Liquidity có vai trò vô cùng quan trọng trong thị trường Crypto. Khi một nhà đầu tư muốn mua hay bán loại đồng tiền nào đó thì sẽ thực hiện một cách nhanh chóng và dễ dàng mà không cần mất nhiều thời gian chờ đợi. Để có được điều đó thì thị trường phải có Liquidity cao, nhiều giao dịch hoạt động và kèm theo đó là sự chênh lệch giá giữa lệnh mua và lệnh bán không bị quá lớn.

Đối với một số đồng coin, Liquidity không phải là vấn đề. Ví dụ như Bitcoin hoặc Ethereum. Tuy nhiên nhiều đồng coin nhỏ khác phải đối mặt với Liquidity kém hơn nhiều.

Nếu bạn mua một đồng coin Liquidity thấp thì việc bán ra sẽ rất khó khăn do lượng người mua hầu như không có. Giá coin tăng, Liquidity kém thì bạn cũng không thể nào chốt lời được. Giá coin giảm thì còn thê thảm hơn, vì Liquidity lúc này còn kém hơn nữa và hầu như bán ra không được và giá trị tài sản của bạn cứ ngày một vơi đi. Đây là lý do tại sao nói chung tốt hơn là bạn nên giao dịch đồng coin có Liquidity tốt.

Ví dụ: Nếu bạn muốn bán 100 BTC nhưng chỉ có lệnh mua 50 BTC ở mức giá bạn mong muốn, thì cuối cùng bạn sẽ phải bán số BTC của mình với giá thấp hơn mức đó. Ngoài ra, lệnh bán của bạn sẽ làm giảm giá hiện tại của BTC vì không có đủ lệnh mua với giá bán yêu cầu của bạn.

Tầm quan trọng của Liquidity với thị trường crypto

Cải thiện giá cả

Liquidity cao trên thị trường là một tình huống lý tưởng vì nó làm cho giá cả được cải thiện cho tất cả những người có liên quan do số lượng người mua và người bán lớn.

Chẳng hạn, một thị trường sôi động với hoạt động giao dịch cao cho phép người bán bán với giá cạnh tranh (để không bị thua lỗ). Trong khi đó người mua sẽ phải trả giá cao hơn (theo mức độ thất vọng của họ). Từ đó tạo ra giá thị trường cân bằng mà tất cả mọi người đều có thể chấp nhận được.

Ổn định thị trường, loại bỏ thao túng

Liquidity cao đảm bảo giá cả ổn định và sẽ không dễ bị dao động bởi các tin tức rác hay các giao dịch lớn có thể ảnh hưởng đến nó trên thị trường.

Trên thực tế, thao túng rất dễ xảy ra trong các thị trường Liquidity kém. Một lệnh mua hoặc bán lớn có thể sẽ tạo ra biến động trong giá tiền điện tử. Điều này góp phần làm tăng sự biến động và rủi ro cho thị trường nói chung.

Ngược lại, trong một thị trường Liquidity đủ tốt, giá đủ ổn định sẽ có khả năng chịu được các lệnh lớn do sự có mặt của nhiều người tham gia vào thị trường. Rất khó để cá mập có thể thực hiện hành vi thao túng giá vì so với tổng khối lượng của toàn thị trường thì chẳng là gì cả.

Thời gian giao dịch nhanh hơn

Suy cho cùng Liquidity là thước đo số lượng người mua và người bán hiện tại và tiềm năng trong thị trường. Thông thường, các thị trường có Liquidity cao thì khối lượng giao dịch cũng cao.

Do đó, việc mua/bán tiền điện tử trong thị trường Liquidity cao sẽ dễ dàng hơn vì các lệnh được thực hiện nhanh hơn do số lượng người tham gia thị trường lớn. Về cơ bản, điều này có nghĩa là bạn có thể tham gia hoặc thoát khỏi giao dịch bất cứ lúc nào. Điều này đôi khi rất quan trọng trong thị trường tiền điện tử luôn có sự biến động theo từng giây.

Tăng độ chính xác của phân tích kỹ thuật

Phân tích kỹ thuật đề cập đến việc nghiên cứu lịch sử giá trong quá khứ, sử dụng các chỉ báo kỹ thuật và mô hình biểu đồ để dự đoán giá tiền điện tử trong tương lai.

Mặc dù phân tích kỹ thuật không phải là tất cả, nhưng nó vẫn là một phương pháp được sử dụng rộng rãi để tìm hiểu thị trường và nâng cao kết quả giao dịch. Liquidity cao cho phép phân tích kỹ thuật chính xác hơn vì việc hình thành giá và biểu đồ sẽ phát triển và chính xác hơn.

03 yếu tố ảnh hưởng đến Liquidity

Mức độ phổ biến của dự án

Yếu tố này thể hiện được sự quan tâm của cộng đồng dành cho đồng coin là nhiều hay ít. Thông thường, một đồng coin càng phổ biến, thì càng được nhiều người giao dịch. 

Có thể lấy ví dụ với top 10 đồng có vốn hóa lớn nhất hiện tại, thì đã có 5/10 đồng nằm cũng nằm trong top 10 có khối lượng giao dịch lớn nhất trong 24h.

Top Crypto có khối lượng giao dịch cao nhất
Top Crypto có khối lượng giao dịch cao nhất

Bạn có thể tra cứu khối lượng giao dịch Crypto tại CoinMarketCap.

Độ hype của cộng đồng

Thật ra yếu tố này cũng chỉ ra một phần sự quan tâm từ các nhà đầu tư như trên, nhưng có điều đôi khi sẽ nằm ở các tài sản không phổ biến. 

Mình lấy ví dụ: Trước đây không ai biết đến SHIB (token của Shiba), nhưng từ ngày DOGE được FOMO, SHIB là token tiếp theo được nhiều người tham gia giao dịch. Thậm chí có lúc còn đạt trong top 10 đồng có khối lượng giao dịch trong ngày lớn nhất.

Mức độ uy tín của dự án

Không phải dự án nào uy tín cũng có Liquidity cao, nhưng đa phần, các dự án có độ uy tín lớn thì Liquidity cũng sẽ dồi dào. 

Điều này khá dễ hiểu, bởi vì nếu một dự án làm việc nghiêm túc, cộng đồng cũng sẽ dành nhiều sự quan tâm hơn cho họ.

Cách nhận biết Liquidity

Theo các chuyên gia, muốn nhận biết Liquidity của một loại tiền điện tử cần dựa trên các yếu tố sau:

  • Khối lượng các giao dịch trong thời gian 24 giờ: Như đã biết, khối lượng giao dịch càng nhiều chứng tỏ loại tiền điện tử đó đang có Liquidity cao.
  • Khoảng cách chênh lệch giá mua và giá bán: Khoảng cách giá ngắn phản ánh loại tiền đó đang có Liquidity ổn định.
  • Chiều sâu của sổ lệnh mua bán: Sổ lệnh chỉ là một yếu tố dùng để tham khảo bởi không phải lúc nào sổ lệnh cũng phản ánh chính xác. Thực tế, sổ lệnh còn phụ thuộc vào các yếu tố như lệnh dừng hay lệnh “tảng băng trôi”. Các loại lệnh này thường được nhà đầu tư trade coin đặt tự động nên chỉ hiển thị khi đáp ứng đầy đủ các điều kiện cụ thể kèm theo.

Nên đầu tư vào coin có Liquidity thế nào?

Nếu anh em đầu tư một số tiền lớn, tốt nhất là nên chọn dự án có Liquidity cao, vì sẽ không bị lệch giá quá nhiều. Hãy thử hình dung, anh em mua một lệnh mà làm giá tài sản tăng gần 5%, thì lúc đó nguy cơ cao sẽ bị xả rất nhiều.

Nhưng giả sử, dự án anh em thấy tiềm năng nhưng có Liquidity thấp thì làm sao? Có 2 cách để giải quyết vấn đề này:

  • Chia lệnh giá trị lớn ra nhiều lệnh nhỏ hơn, có thể vừa mua vừa xem xét sự tăng giá của đồng coin mà có nên mua liên tục hay mua một ít, chờ giá giảm và mua thêm.
  • Chọn sàn DEX có Liquidity cao như SushiSwap, Uniswap,…

Kết luận

Như vậy, chúng ta đã cùng tìm hiểu về vai trò quan trọng của Liquidity đối với đầu tư trade coin. Hi vọng rằng bài viết này Saigontradecoin đã mang lại giá trị cho bạn trong quá trình tìm hiểu về đầu tư tiền điện tử. Chúc các bạn thành công!

Bài viết mới nhất

Sàn KuMEX là gì?

Ra mắt vào ngày 07/08/2019, KuMEX là một sàn giao dịch tập trung được phát triển và hỗ trợ bởi KuCoin, một sàn giao...

Bitstamp là gì?

Bitstamp là sàn giao dịch tiền điện tử toàn cầu ban đầu. Nó cung cấp một nền tảng an toàn và đáng tin cậy,...

Sàn BitForex là gì

BitForex là một trong những sàn giao dịch tiền điện tử hàng đầu trên thế giới. Bằng cách cung cấp nhiều loại sản phẩm...

Sự khác biệt của Polkadot và Ethereum

Ethereum đã tham gia Proof of Stake club. Nó đã đưa ra những bước đầu tiên để đạt được tầm nhìn cuối cùng về...